NUEVA YORK (Reuters) – Miembros de un influyente panel asesor de mercados financieros están presionando a la Reserva Federal para que brinde a las compañías de servicios hipotecarios fondos de emergencia a medida que los prestatarios en apuros se apresuran a retrasar sus pagos, dijeron a Reuters dos personas involucradas en las conversaciones.

El martes, la Asociación de Banqueros Hipotecarios (MBA, por sus siglas en inglés) dijo que las solicitudes de los prestatarios para retrasar los pagos de la hipoteca aumentaron 1.900% en la segunda mitad de marzo, ya que millones de estadounidenses sufren pérdidas de empleos y recortaron los salarios a medida que las empresas cerraron para mitigar la propagación de la nuevo coronavirus.

El aumento en los pagos retrasados ​​podría dejar a las compañías de servicios hipotecarios, que agrupan los préstamos hipotecarios y los venden a los inversores, con un déficit de liquidez de hasta $ 100 mil millones en los próximos nueve meses, según el MBA. Esto se debe a que los administradores hipotecarios todavía tienen que adelantar los pagos programados a los inversores, incluso si los prestatarios finales no realizan sus pagos.

Una instalación federal para cubrir el déficit de liquidez hasta que los prestatarios reanuden los pagos podría evitar el fracaso de los administradores hipotecarios, dijeron las dos fuentes.

Ginnie Mae, un emisor de valores respaldados por hipotecas administrado por el gobierno, dijo el mes pasado que brindaría asistencia a algunos administradores hipotecarios. Pero las llamadas están creciendo para obtener asistencia en todo el mercado para evitar que se origine una hipoteca.

Los miembros del Comité Asesor de Préstamos del Tesoro (TBAC), que asesora al gobierno de los EE. UU. Sobre la fortaleza de la economía y la emisión de deuda, quieren una facilidad similar para cubrir los préstamos respaldados por los gigantes de financiamiento de vivienda administrados por el gobierno Fannie Mae y Freddie Mac, que cubren una proporción mucho mayor del mercado general.

El banco central y el Tesoro de los EE. UU., Que ya han tomado una serie de medidas solicitadas por los miembros de TBAC para apoyar la liquidez del sistema financiero, pueden intervenir, dependiendo de cuántos prestatarios busquen indulgencia este mes, dijeron las dos fuentes.

Los funcionarios de la Fed han discutido con miembros de TBAC en los últimos días las formas en que el banco central podría evitar que se desarrollen problemas sistémicos en el mercado hipotecario, como sucedió durante la crisis financiera de 2008, dijeron ambas fuentes.

Agregaron que la Fed podría usar sus poderes bajo la Sección 13 (3) de la Ley de la Reserva Federal, que ha utilizado en las últimas semanas para proporcionar otros fondos de emergencia, para lanzar una línea de vida de liquidez a los administradores hipotecarios. Podría usar el Fondo de Estabilización de Intercambio de $ 454 mil millones del Tesoro, creado hace décadas para emergencias, para financiar la instalación, dijeron las fuentes.

Cualquier intervención de ese tipo tendría que ser aprobada por el Tesoro, que actualmente evalúa los posibles desafíos de liquidez para los administradores de hipotecas como parte de un grupo especial creado por el Secretario Steven Mnuchin el mes pasado.

El Tesoro decidirá si dar el visto bueno una vez que el grupo de trabajo haya evaluado cuántos prestatarios pueden retrasar los pagos en las próximas semanas y el tamaño del posible déficit de liquidez, dijeron ambas fuentes.

La Fed y el Tesoro declinaron hacer comentarios.

Como parte del paquete de rescate del Congreso de $ 2.3 trillones del mes pasado, los prestamistas deben permitir que los prestatarios en apuros pospongan los pagos de la hipoteca. La ley permite a los prestatarios de hipotecas respaldadas por las entidades gubernamentales Fannie Mae y Freddie Mac retrasar los reembolsos de hasta un año, según las circunstancias.

Eso ha dificultado la vida de las compañías hipotecarias no bancarias, que ingresaron al mercado después de que los bancos tradicionales se retiraron de los préstamos hipotecarios tras la crisis financiera de 2008. En comparación con los bancos tradicionales, los administradores hipotecarios tienen menos capital para absorber pérdidas o financiar déficit de liquidez.

Los proveedores de hipotecas no bancarias representaron alrededor de tres quintos de las originaciones a nivel nacional en el cuarto trimestre, según Inside Mortgage Finance, que rastrea las hipotecas residenciales.

El MBA, que también ha estado presionando al gobierno para que apoye a la industria, estima que los prestamistas hipotecarios no bancarios estarían enganchados por $ 12 mil millones de pagos al mes si el 25% de los prestatarios aseguran vacaciones de pago, lo que ninguno podría pagar durante un período prolongado

Si los administradores hipotecarios no pueden pagar, los inversores en valores respaldados por hipotecas podrían retirarse del mercado, eliminando una fuente clave de financiamiento que amortiguaría los préstamos hipotecarios y dañaría la recuperación económica del país, dicen los economistas.

"Este sería un puente demasiado lejos para muchos en la industria", dijeron el lunes analistas de Raymond James. "Una facilidad de liquidez federal para cerrar la brecha será esencial".

Informe adicional de Pete Schroeder; Edición por Michelle Price y Dan Grebler

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Referencia: https://www.reuters.com/article/us-health-coronavirus-fed-mortgages/u-s-treasury-panel-wants-mortgage-servicer-liquidity-support-as-missed-payments-rise-sources-idUSKBN21P2PK