¿Esa ronda de financiación de $ 5.6 millones de AlphaPoint? Es un préstamo

La reciente inyección de capital de $ 5.6 millones en AlphaPoint, con sede en Nueva York, provino del financiamiento puente, un préstamo comercial a corto plazo, confirmó la compañía a CoinDesk. Pero AlphaPoint no dijo quién hizo el préstamo o sus términos. El financiamiento puente a menudo se usa para cubrir déficits financieros.

"Podemos decir que fue dirigido por un nuevo inversor que no podemos revelar con la participación de inversores existentes, incluido Galaxy", dijo Patrick Shields, jefe de marketing de AlphaPoint, a CoinDesk.

AlphaPoint, que proporciona software de comercio de activos digitales para intercambios de criptomonedas en varios mercados locales, planteó una ronda de riesgo de $ 15 millones en junio de 2018 dirigida por Galaxy Digital. La mitad de esa cantidad se transfirió posteriormente a "un fondo administrado por Galaxy" durante el último trimestre de 2018. Galaxy tomó una reducción de $ 3.1 millones que permaneció en el balance en el tercer trimestre de 2019, diciendo que "se debió principalmente a el desempeño de la compañía está por debajo del pronóstico ”.

Durante el anuncio de la ronda Galaxy 2018, los ejecutivos promocionaron las capacidades de emisión de activos basadas en blockchain de la compañía. Greg Wasserman de Galaxy, quien se unió al directorio de AlphaPoint en ese momento, señaló que "la oportunidad de mercado para digitalizar activos ilíquidos es tremenda".

Varias personas que hablaron con CoinDesk sobre este lado del negocio de AlphaPoint indicaron que estos esfuerzos de emisión basados ​​en blockchain, como un proyecto de tokenización de bienes raíces, no han tenido éxito.

El negocio principal de AlphaPoint depende del volumen de comercio de criptomonedas, ya que su modelo de ingresos se basa en cobrar a los clientes, en su mayoría pequeños intercambios, licencias mensuales más un recorte de las tarifas comerciales. El volumen en intercambios establecidos como Bitstamp bajó a medida que cerró 2019, y mientras se recupera, no ha visto los mismos niveles desde el verano pasado.

Además, varios de los principales clientes de AlphaPoint han cerrado. Por ejemplo, Einstein Exchange, con sede en Canadá, que ocupó un lugar destacado en la página de inicio de AlphaPoint en 2018 colapsó en octubre debiendo $ 12.4 millones a sus titulares de cuentas. Otro cliente de AlphaPoint, London Block Exchange, fue liquidado en enero .

Mientras tanto, las nuevas fuentes de negociación, como las plataformas de derivados, los mostradores de venta libre (OTC), las bolsas de valores y las bolsas descentralizadas (DEX) se están agolpando en el mercado central de AlphaPoint.

La última ronda de financiación de la deuda se produce después Anuncio de Binance de su propia solución para potenciales empresarios de intercambio de criptomonedas. Llamado Binance Cloud, permite a los operadores locales usar el software de la compañía y acceder a su liquidez.

El CEO de AlphaPoint, Igor Telyatnikov, que asumió el papel principal el verano pasado después de una reestructuración de la compañía dice que sus principales rivales no son soluciones de software empaquetadas como Binance Cloud, sino que intercambian software de construcción desde cero. "El mayor competidor suele ser intercambios de construcción propia versus compra", dijo Telyatnikov.

A medida que todos los intercambios de criptomonedas continúan una búsqueda incesante para agregar características y funciones para atraer a los comerciantes, AlphaPoint está empujando su plataforma a las áreas que sus clientes necesitan para mantenerse competitivos. "El motor de coincidencia central, la gestión de pedidos y las puertas de enlace de pedidos son un sistema que tiene diferentes configuraciones dependiendo de cómo los clientes quieran implementarlo y usarlo", señaló.

Esto permite a los clientes de AlphaPoint ejecutar no solo una cartera de pedidos de intercambio, sino también un servicio de corretaje o OTC donde el cliente facilita todos los pedidos para sus usuarios. AlphaPoint dijo que sirve a más de un millón de usuarios finales y permite 100 millones de transacciones anuales para sus clientes.

Telyatnikov también le dijo a CoinDesk que AlphaPoint está planeando capacidades futuras para conectarse a DEX y mejorar la flexibilidad general dentro de su plataforma de software. Dijo que muchos clientes tienen equipos de desarrollo que codifican la funcionalidad para adaptar el software de AlphaPoint para usos específicos.

"El enfoque principal para nosotros es desarrollar y desplegar soluciones de liquidez, apalancamiento y préstamos", dijo Telyatnikov. Es un cambio desde hace 18 meses, cuando el movimiento para tokenizar todo para la empresa parece haber fallado.

Además de la financiación, Alphapoint también agregó algo de supervisión: un nuevo miembro de la junta y un nuevo asesor. Tim Scheve, presidente y CEO que forma parte de la Junta de Gobernadores de FINRA (Autoridad Reguladora de la Industria Financiera), se ha unido a la junta. Jan Mayle, CEO y fundador de la firma de consultoría The Mayle Group, ahora es un asesor.