J.P. Koning, columnista de CoinDesk, trabajó como investigador de capital en una firma de corretaje canadiense y escritor financiero en un gran banco canadiense. Dirige el popular blog Moneyness .

A menudo descrita como la primera computadora distribuida del mundo, Ethereum es administrado por una red de nodos independientes y anónimos. Esta configuración garantiza que a nadie se le puede impedir escribir programas sobre Ethereum o usar su moneda interna, ETH para realizar transacciones.

Y así Ethereum se ha convertido en un lugar útil para que los infractores financieros establezcan una tienda. Hace unos años escribí sobre uno de los primeros grandes esquemas de Ponzi, POWH3D, que en su apogeo tenía $ 40 millones en ETH. El año pasado, el esquema FairWin cosechó hasta $ 10 millones en ETH antes de que fuera drenado .

MMM Blockchain Smart Contract, o MMM BSC, es el Ponzi aparente más nuevo que aparece en Ethereum. Según según la Securities and Exchange Commission (SEC), un Ponzi es una forma de fraude que "implica el pago de supuestos rendimientos a los inversores existentes de los fondos aportados por nuevos inversores".

Véase también: J.P. Koning – Ganadores y perdedores en los Estados Unidos $ 1,200 Check Blitz

Describiéndose a sí mismo como un "fondo de ayuda mutua global", los operadores de MMM BSC hacen afirmaciones audaces sobre "cambiar el mundo" y "desechar la vida esclava de hacer dinero". . " El regalo es que MMM BSC anuncia un retorno del 30% por mes, una recuperación increíblemente alta. Si eso no te convence, rinde homenaje a Sergei Mavrodi, una vez el operador de esquema Ponzi más famoso del mundo. Las versiones del esquema MMM de Mavrodi operaron en todo el mundo entre principios de la década de 1990 hasta su muerte en 2018.

Lo que diferencia a MMM BSC de los anteriores Ethereum Ponzis es que no usa ETH como moneda. Utiliza monedas estables en dólares estadounidenses emitidas por Paxos Trust Company, con sede en Nueva York. Después del anclaje y la moneda USD, los dólares emitidos por Paxos son las monedas estables de mayor circulación en Internet.

Paxos Trust también ha elegido implementar su stablecoin en la parte superior de la cadena de bloques Ethereum. Pero mientras MMM BSC es un operador sospechoso, Paxos es una institución financiera de corte limpio. Regulado por el Departamento de Servicios Financieros de Nueva York, se requiere respaldar cada moneda estable PAX con un dólar equivalente en cuentas de bancos asegurados por la FDIC. Cuenta a Sheila Bair, ex jefa de la FDIC, como miembro de la junta.

Gracias a la transparencia de la cadena de bloques Ethereum, podemos aprender muchos detalles sobre el aparente Ponzi MMM BSC. La billetera del esquema contiene alrededor de $ 4 millones en PAX, por debajo de $ 7.3 millones el mes pasado.

Cuando su tercera billetera más grande (sin intercambio) aparentemente es un ponzi, entonces probablemente algo salió mal en algún lugar

De las 77,500 billeteras en dólares de PAX que existen, la billetera de MMM BSC se registra como la novena más grande titular, al 1.6% de todos los PAX emitidos. Elimine a los grandes tenedores de cambio como Binance y Huobi, además de las billeteras internas de Paxos, y MMM BSC es el tercer cliente más grande de Paxos. La semana pasada fue la más grande .

MMM BSC realiza muchas más transacciones que cualquier otro propietario de billetera PAX. Según Etherescan, el contrato de token estándar PAX manejó alrededor de 25,000 transferencias por día durante el último mes. Alrededor de 5,000 de eso se debió a transferencias MMM BSC.

¿De cuánto tiene la culpa Paxos? Es prácticamente imposible que una institución financiera evite todo uso por parte de estafadores. Los nuevos estafadores de pagos instantáneos respaldados por el banco, como Zelle y los Pagos más rápidos del Reino Unido están plagados de estafadores de pagos automáticos autorizados, que venden entradas para conciertos inexistentes y se quedan con los fondos del comprador. Las tarjetas de regalo de Walmart y Google Play son el medio preferido de los estafadores de centros de llamadas indios para engañar a Granny con su dinero. Y en 2017, PayPal fue acusado de permitir la operación de un Ponzi de $ 134 millones.

"Si bien nos involucramos en el monitoreo de blockchain de PAX en la naturaleza, no podemos tener un conocimiento perfecto de todas las transacciones o negocios realizados con PAX, ni podemos detenerlos unilateralmente", me dijo un portavoz de PAX.

Pero cuando su tercera billetera más grande (sin intercambio) aparentemente es un Ponzi, entonces es probable que algo haya salido mal en alguna parte.

Ver también: El intercambio menos conocido aumenta el volumen diario estándar de Paxos a niveles récord

Un cínico diría que todas las instituciones financieras acogen subrepticiamente un poco de fraude. Por cada dólar que tenga un estafador, un emisor de ese dólar puede comprar una letra del Tesoro, obteniendo una ganancia por la diferencia entre la tasa de interés que paga al estafador y lo que recibe en la factura en T. También ganan honorarios y comisiones. El atractivo de las ganancias es la razón por la cual se permitió que miles de millones de dólares en dinero ilegal se filtraran a través de la sucursal estonia de Danske Bank de 2007 a 2015.

Por otro lado, la SEC considera que los esquemas de Ponzi son ilegales. Un procesador de pagos sorprendido incitando a uno podría enfrentar el cierre del gobierno, clientes enojados y demandas judiciales. Podría estigmatizarse como que proveedor de pagos turbios. Es mejor cortar todo esto de raíz.

Paxos Trust es muy consciente de la actividad reportada de MMM . Dice que "ha estado en contacto con la policía" con respecto al asunto y que "cualquier usuario de PAX debe hacer un análisis cuidadoso y no interactuar con los esquemas de Ponzi y las organizaciones afiliadas".

 pax-balance
Pax balance
Fuente: Etherscan

La empresa incluso tiene una forma de detener este tipo de pagos. Debido a que está regulado, Paxos ha creado una herramienta que le permite congelar o aprovechar los saldos de la moneda estable de PAX. Sin embargo, nunca ha congelado una dirección hasta la fecha.

“Tenemos la capacidad de congelar o incautar tokens específicos, pero Paxos no puede sustituir su discreción por la de la policía; solo congelaremos o confiscaremos tokens cuando se indique de conformidad con la autoridad legal, como una orden judicial ”, dijo el portavoz.

Entonces Paxos no se mudará hasta que el FBI, o alguna otra agencia de aplicación de la ley, les diga que deben hacerlo. Esto parece una evasión. MMM BSC aparentemente es un esquema Ponzi, y los Ponzis son ilegales. Agregar esto juntos parecería indicar que algún tipo de acción está justificada.

Por otro lado, si Paxos congela la billetera del esquema Ponzi, ¿a quién devolvería los tokens PAX incautados? Muchos de los miembros del esquema MMM BSC están ubicados en países africanos, asiáticos y latinoamericanos relativamente poco desarrollados. Según Alexa, una mayoría de tráfico en los últimos 30 días se ha generado desde la India. Con tantos hogares inocentes de bajos ingresos que han atado sus esperanzas y sueños a un Ponzi disfrazado como una oportunidad legítima, Paxos tendrá que caminar con cautela. Esto suena como un gran dolor de cabeza, y no quisiera ser el CEO de Paxos.

MMM BSC es aparentemente un esquema ponzi, y los ponzis son ilegales. Agregar esto juntos parece indicar que se justifica algún tipo de acción

No señalemos a Paxos. YouTube aloja el canal de video principal de MMM BSC. Miles de miembros han subido videos para ayudar a promover el esquema. Pero esto va en contra de las políticas de YouTube. El contenido que promueve estafas, se enriquece con esquemas o pirámides está prohibido . Facebook también está lleno de promotores de MMM BSC, a pesar de la política de Facebook contra pirámides y Ponzis.

Hay una imagen más grande de todo esto. La adopción de Paxos por los aparentes operadores del esquema Ponzi captura algunas de las paradojas subyacentes de las cadenas de bloques y las monedas estables.

Bitcoin y otras cadenas de bloques sin permiso abrazan la apertura y la resistencia a la censura. Cualquier empresa puede instalar una billetera de bitcoin y negociar las cosas, sin hacer preguntas ni preocuparse por la plataforma financiera. Las monedas estables han continuado esta práctica. Cualquier empresa puede configurar una billetera Paxos y aceptar y enviar tokens PAX stablecoin, no se requiere nombre ni identidad. Lo mismo ocurre con otras monedas estables como USDC, TrueUSD y tether.

¿Por qué este enfoque táctil ligero? Los emisores de Stablecoin son parte de la comunidad de criptomonedas más grande. Y de acuerdo con el espíritu de esta comunidad, se supone que el efectivo digital es como el efectivo físico: abierto a todos e imparable. El portavoz de Paxos hace una comparación entre los tokens PAX y el efectivo, y señala que la Reserva Federal de los Estados Unidos, que emite efectivo, "no monitorea cada transacción realizada en dólares, ni monitorea cada negocio o individuo que usa dólares".

¿La segunda razón para un toque ligero? Probablemente sea más barato que el modelo tradicional. Antes de que los comerciantes puedan aceptar pagos tradicionales como tarjetas de crédito, PayPal o tarjetas de débito, su identidad debe ser verificada y su negocio aprobado. Este es un proceso costoso y lento. Pero al principio tiende a eliminar los intrigantes de Ponzi y otros estafadores.

Ver también: SEC demanda a un presunto operador del esquema Ponzi "Cripto" de $ 26 millones

Entonces, ¿por qué los emisores de monedas estables como Paxos también se rigen por este mismo estándar y examinan cada billetera? A veces se afirma que la transparencia de estar en una cadena de bloques pública absuelve a los emisores de stablecoins de una política de detección de nuevos usuarios. Todas las transacciones se pueden ver, analizar y detener.

Eso suena bien, pero ¿por qué un esquema Ponzi tan aparente continúa operando en Paxos? Seguramente la compañía debe haber notado las firmas reveladoras hace mucho tiempo. Según Etherescan, la billetera de MMM BSC ha estado operando activamente en monedas estables PAX durante casi un año.

Esta reticencia a congelar es típica del sector de la moneda estable en general. Las acciones tomadas contra billeteras son casi desconocidas. Según el investigador de criptomonedas Eric Wall, solo 16 congelaciones han sido implementadas por las principales monedas estables, todas por Tether.

Las monedas estables están creciendo. La cantidad en circulación se ha duplicado a más de $ 10 mil millones en solo unos pocos meses. A medida que se vuelvan más prominentes, las monedas estables atraerán más estafadores. La industria puede querer asegurarse de que los aleja, ¿o no?

Divulgación Leer Más

Líder en noticias de blockchain, CoinDesk es un medio de comunicación que lucha por los más altos estándares periodísticos y cumple con un estricto conjunto de políticas editoriales . CoinDesk es una subsidiaria operativa independiente de Digital Currency Group, que invierte en criptomonedas y startups de blockchain.

[DISPLAY_ULTIMATE_PLUS]

Referencia: https://www.coindesk.com/10b-stablecoin-industry-has-fraud-problem-its-not-addressing